Aave, le leader du prêt en DeFi, prépare sa V4. Découvrez en détail l'architecture "Hub and Spoke" qui promet de unifier la liquidité, d'améliorer les taux et de décupler l'innovation.
Aave, le protocole de prêt décentralisé incontournable, a dévoilé les plans de sa prochaine mise à jour majeure : Aave V4. Au cœur de cette évolution se trouve un changement d'architecture radical, baptisé "Hub and Spoke" (ou "Hub et Rayons"), qui promet de résoudre les limitations de la V3 et de redéfinir les standards du prêt en finance décentralisée (DeFi) .
Annoncée comme un pilier de la feuille de route "Aave 2030" par son fondateur Stani Kulechov, cette nouvelle conception s'attaque au problème fondamental de la fragmentation de la liquidité pour ouvrir une ère d'innovation et d'efficacité sans précédent .
Pour comprendre la révolution de la V4, il faut d'abord saisir les limites de la V3. Actuellement, Aave fonctionne avec des marchés de prêt indépendants pour chaque réseau blockchain (Ethereum, Polygon, etc.) . Chaque marché possède son propre pool de liquidités, isolé des autres .
Concrètement, un utilisateur qui dépose de l'USDC sur le marché principal d'Ethereum ne peut pas prêter cet USDC à un emprunteur sur un marché secondaire ou sur un autre réseau. Cette **fragmentation** présente plusieurs inconvénients majeurs :
L'architecture d'Aave V4 renverse complètement ce modèle. Elle s'inspire de topologies réseau bien connues (utilisées par exemple dans le cloud Azure) où un point central ("Hub") distribue les ressources à plusieurs points périphériques ("Spokes") .
Le Hub est la pièce maîtresse de la V4. C'est un pool de liquidité unifié pour un réseau donné . Toute la liquidité déposée par les utilisateurs est désormais centralisée dans ce Hub .
Le rôle du Hub est de :
Les Spokes sont les modules que les utilisateurs finaux utiliseront directement . Chaque Spoke est un marché de prêt ou d'emprunt avec ses propres règles, ses propres actifs supportés et son propre profil de risque, mais tous se connectent au même Liquidity Hub pour puiser la liquidité dont ils ont besoin .
Cette modularité permet une flexibilité et une innovation incroyables. Voici quelques exemples concrets de Spokes possibles :
Au-delà de l'architecture, Aave V4 vise à améliorer l'expérience utilisateur avec des frais de gaz réduits (en regroupant les transactions via le Hub) et des fonctionnalités comme les prêts cross-chain en un clic, ce qui est aujourd'hui un processus complexe et coûteux .
En résumé, Aave V4 ne se contente pas d'améliorer la version précédente. Le protocole se réinvente pour devenir une infrastructure de prêt fondamentale pour l'ensemble de la DeFi. En passant d'un modèle de marchés isolés à un écosystème de liquidité unifiée et de marchés spécialisés, Aave se positionne pour être le moteur de la prochaine vague d'innovation financière sur la blockchain.
Que pensez-vous de cette évolution ? Cette modularité va-t-elle selon vous accélérer l'adoption de la DeFi ? Partagez votre avis en commentaire.
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